Quelle est la différence entre l'assurance prêt hypothécaire et l'assurance vie ?
DiAnne Masson-Yensen
vendredi, février 9, 2024
Quelle est la différence entre l'assurance prêt hypothécaire et l'assurance vie ?
L'achat d'une maison s'accompagne de nombreux engagements financiers permanents, qu'il s'agisse des taxes foncières ou de l'entretien saisonnier. L'assurance habitation est une dépense que la plupart des propriétaires connaissent - et lorsque vous avez fait l'investissement financier le plus important de votre vie, il est essentiel de le protéger, ainsi que vos biens et votre responsabilité. Cependant, un coût souvent négligé par les acheteurs - et en particulier par ceux qui achètent pour la première fois - est la nécessité d'assurer votre prêt hypothécaire en plus de votre bien immobilier.L'assurance hypothécaire est un sujet qui peut prêter à confusion pour les acheteurs canadiens, car il en existe trois types principaux : l'assurance hypothécaire, l'assurance vie hypothécaire et l'assurance vie traditionnelle.
Voici en quoi ces types d'assurance hypothécaire diffèrent et s'ils sont les mieux adaptés à l'achat de votre maison.
Assurance prêt hypothécaire (également appelée assurance SCHL)
L'assurance prêt hypothécaire est une couverture obligatoire pour les acheteurs qui versent une mise de fonds inférieure à 20 % pour l'achat de leur maison. Le bénéficiaire est votre prêteur hypothécaire. Si vous n'êtes pas en mesure d'effectuer vos paiements et que vous ne remboursez pas votre prêt hypothécaire, le prêteur n'aura pas à assumer la perte financière.
Pourquoi ai-je besoin d'une assurance prêt hypothécaire ?
Si vous avez versé moins de 20 % d'acompte sur votre maison, vous êtes considéré comme un emprunteur hypothécaire à haut risque (également appelé emprunteur à ratio élevé ou emprunteur non conventionnel). Étant donné que vous disposez de moins de fonds propres dans votre logement et que vous avez probablement contracté un prêt plus important pour financer votre achat, vous représentez un risque financier plus élevé pour votre prêteur hypothécaire. C'est pourquoi le gouvernement exige que vous souscriviez cette couverture supplémentaire et que vous payiez essentiellement pour votre propre risque.
Il existe également des limitations quant aux types de biens immobiliers qui peuvent être assurés contre les défaillances hypothécaires au Canada, ce qui signifie qu'ils ne peuvent pas être achetés avec un acompte inférieur à 20 %. Il s'agit des biens suivants
Les maisons dont le prix est supérieur à 1 million de dollars
Propriétés locatives
Les prêts hypothécaires dont l'amortissement est supérieur à 25 ans.
Les Canadiens ne peuvent avoir qu'un seul prêt hypothécaire à ratio élevé à la fois ; si vous en avez un, vous ne pouvez pas acheter une deuxième propriété en versant moins de 20 % d'acompte.
Où puis-je obtenir une assurance prêt hypothécaire ?
L'assurance prêt hypothécaire sera demandée en votre nom par votre prêteur auprès de l'un des trois fournisseurs. Le plus courant est la Société canadienne d'hypothèques et de logement (SCHL). Il s'agit d'une société d'État soutenue par les contribuables, qui joue également le rôle d'organisme national de réglementation de l'assurance hypothécaire et de la tarification des primes. En fait, la SCHL est tellement synonyme de couverture des défaillances hypothécaires qu'elle est souvent appelée unilatéralement "assurance SCHL".
Cependant, la SCHL ne couvre qu'environ 50 % des prêts hypothécaires à ratio élevé au Canada - l'autre moitié est couverte par deux assureurs privés, Genworth Financial et Canada Guaranty. Bien que ces assureurs fonctionnent de manière autonome, ils suivent presque toujours les mêmes tarifs et critères fixés par la SCHL.
À lire aussi : Hausse prochaine de l'assurance hypothécaire de la SCHL
Combien coûte l'assurance prêt hypothécaire ?
Les primes de cette assurance sont calculées en fonction du montant de votre mise de fonds, comme le montre le tableau ci-dessous :
Rapport prêt-valeur Prime sur le prêt total
Jusqu'à 65 % inclus 0,60
Jusqu'à 75 % inclus 1,70
Jusqu'à 80 % inclus 2,40
Jusqu'à 85 % inclus 2,80
Jusqu'à 90 % 3,10 % 4,00 % 4,00 % 4,00 % 4,00 % 5,00
Jusqu'à 95% inclus 4,00%
90,01% à 95% -
Acompte non traditionnel**
4.50%
Source : Société canadienne d'hypothèques et de logement Société canadienne d'hypothèques et de logement
Par exemple, si vous versez la mise de fonds minimale de 5 % sur une maison de 500 000 $ (25 000 $), vous devrez payer 4 % sur le solde du prêt hypothécaire de 475 000 $ en primes de défaut de paiement. Cela représente un montant supplémentaire de 19 000 dollars que vous devrez payer pendant la durée de votre prêt hypothécaire.
Toutefois, cette prime sera automatiquement intégrée à vos versements hypothécaires et payée selon le calendrier de paiement que vous aurez choisi (mensuel, bihebdomadaire ou accéléré). Dans l'exemple ci-dessus, la couverture du défaut de paiement de l'hypothèque coûtera 63,33 $ par mois.
Il est important de tenir compte de ce coût supplémentaire dans votre capacité financière mensuelle lorsque vous déterminez le montant du prêt hypothécaire que vous pouvez contracter. Il sera également pris en compte par votre prêteur au cours du processus de qualification hypothécaire, au même titre que votre revenu et vos autres dettes.
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Assurance-vie hypothécaire
Contrairement à l'assurance prêt hypothécaire, l'assurance vie hypothécaire est un produit facultatif, mais il est fort probable que votre prêteur vous incitera à l'envisager. Il s'agit d'une couverture qui paiera le solde de votre hypothèque en cas de décès prématuré de votre partenaire ou de vous-même (une couverture contre les maladies graves et les accidents peut parfois être ajoutée à cette couverture). L'idée peut sembler excellente, mais il faut tenir compte de certains facteurs clés.
Dans le cas d'une assurance vie hypothécaire, le bénéficiaire est la banque. Cela signifie que le capital décès ne servira qu'à couvrir les paiements hypothécaires en cours, et que vos proches n'auront pas le droit d'en recevoir directement une partie ;
Le capital décès ne peut pas être utilisé pour compléter les revenus de vos proches, ni pour couvrir vos frais de fin de vie ;
Le montant de la couverture à laquelle vous avez droit diminuera également au fil du temps, à mesure que le montant de votre hypothèque diminuera.
Assurance vie traditionnelle
De nombreux propriétaires optent pour une police d'assurance vie traditionnelle pour couvrir leur prêt hypothécaire, car elle offre une plus grande flexibilité financière. Tout d'abord, il existe un certain nombre de produits d'assurance vie parmi lesquels vous pouvez choisir, en fonction de votre âge, de votre état de santé et de votre situation financière. Par exemple, vous pouvez choisir de souscrire une police à terme de 25 ans pour la durée de votre prêt hypothécaire, puis de la convertir en une police d'assurance vie permanente avec une valeur de rachat par la suite.
Dans le cas d'une police traditionnelle, le capital décès est versé directement au bénéficiaire de votre choix, ce qui signifie que vos proches peuvent l'utiliser pour rembourser le prêt hypothécaire, augmenter leur niveau de vie et même épargner en vue de la retraite. C'est une option qui offre plus de contrôle et de tranquillité d'esprit.
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